Приведет ли торговая война к Великой Депрессии?

Китай, США и Европа ведут друг против друга настоящую торговую войну, подталкивая мир к пропасти. При наилучшем сценарии все закончится обычным финансовым кризисом, при наихудшем – повторением крахов 1998-го и 2008-го, а то и новой Великой депрессией. По мнению экспертов Saxo Bank, победителей в этой войне быть не может.

Как бы ни развивались события в торговом противостоянии США и Китая, глобальная экономика пострадает в любом случае. В ближайшее время специалисты из Saxo Bank прогнозируют снижение экономического роста и замедление мировой торговли.

Аналитики утверждают, что протекционистская политика, которой придерживается нынешняя администрация Трампа, ничем не отличается от действий американских властей в конце 1920-х, спровоцировавших Великую депрессию. По прогнозам специалистов, к концу этого года существенно уменьшатся объемы кредитования и замедлится рост мировой экономики. Несмотря на это, власти многих стран будут игнорировать риски, связанные с глобальным торговым конфликтом.

Инвесторам с капиталом до 3 млн. руб. - Автоследование

Всех приветствую! Теперь у инвесторов есть возможность подключить автоследование и копировать сделки моих торговых роботов в автоматическом режиме на свой счет на платформе comon.ru.

Ожидаемая доходность 30-60% годовых. Расчетный риск (максимальная просадка) до 30%. На счете торгуется диверсифицированный портфель из 20-ти торговых роботов на срочном рынке. Подключиться к автоследованию можно здесь.

График доходности моих торговых роботов за 4,5 года:

Стоимость подписки на автоследование - 3% от капитала (СЧА) в год.
С 2019 года стоимость подписки увеличится до 6% от капитала.

Подключаться рекомендую после просадки 10% и более.

Минимальная сумма для автоследования - 500 000 руб.
Максимальная сумма - 3 млн. руб.

Для сумм от 3 млн. руб. рекомендуется индивидуальное доверительное управление.

По всем вопросам пишите на почту: eugeny888@gmail.com

Что такое автоследование:

Инструкция для подключения услуги автоследования:

Акции Сбербанка - прогноз

Волновой прогноз по акциям Сбербанка на 2018-2019-2020-2021 год.

После бурного роста последних лет акции Сбербанка, на мой взгляд, продолжат корректироваться в 2018 году до уровней 140-160 руб. за акцию. В целом на протяжении 4 лет мы будем находится в диапазоне 150-250 руб. После того, как бумага успокоится и отстоится в боковике, пойдем штурмовать новые высоты на уровне 350 руб., и только после этого по Сберу пойдет глубокое падение.

Disclaimer: Данная информация не является руководством к действию. Автор не рекомендуют самостоятельно совершать сделки на основании данного прогноза, а лучше доверить это  дело профессионалам. Существует вероятность ошибки прогноза и убытков от совершения операций на рынке.

Центробанки станут причиной новой Великой Депрессии

Если вспомнить публичные высказывания представителей центробанков, то нельзя не отметить, что в последние годы их комментарии стали звучать несколько иначе.

К примеру, банк Великобритании не только начал повышать ставки, но и продолжит это делать в дальнейшем. Из заявлений руководства ЕЦБ становится очевидно, что к осени этого года меры стимулирования снизятся, а в соответствии с прогнозами некоторых европейских экономистов, ставки вырастут к декабрю. Канадский ЦБ продолжает повышать процентную ставку, в то время как японский центробанк сокращает объемы покупки облигации.

Поговаривают, что глава Банка Японии собирается постепенно сворачивать стимулирующие меры, в результате которых официальный баланс достиг отметки в 5 триллионов долларов.

Налицо тенденция к тотальному фискальному ужесточению, и это лишний раз подтверждает предположение, что между центробанками существуют негласные договоренности. Однако, по мнению экономиста Брэндона Смита, наиболее значительные изменения произошли в политике ФРС.

США готовят санкции против госдолга России

Сенаторы США республиканец Линдси Грэм и демократ Роб Менендес объявили о совместной разработке всеобъемлющего законопроекта об ужесточении санкций против России, сообщило издание The Hill. Целью документа названо «максимальное воздействие» на кампанию Кремля против «американской демократии и основанного на законах миропорядка». The Hill называет законопроект реакцией на встречу президента США Дональда Трампа с президентом России Владимиром Путиным в Хельсинки.

«Как Владимир Путин ясно обозначил свое намерение бросить вызов американской мощи, влиянию и интересам безопасности дома и за рубежом, так и США должны предельно четко заявить, что мы будем защищать наше государство и непоколебимо отражать попытки подрыва западной демократии, ставшие императивом будущего России», - говорится в заявлении сенаторов.

В списке предложенных сенаторами мер, помимо гарантированного применения санкций, введенных по CAATSA (закон «О противодействии противникам Америки путем санкций»), фронтального ужесточения санкций против российского финансового и энергетического сектора, олигархов и структур с участием госкапитала, есть «санкции против российского государственного долга».

Восстание машин: новые хозяева на Уолл-стрит

На Уолл-стрит разворачивается настоящее восстание машин, и это уже не сюжет фантастического блокбастера. Дело в том, что компания JPMorgan Chase запустила новую торговую программу, получившую многозначительное название LOXM. Если верить представителям холдинга, программа, в основу которой заложены новейшие достижения в сфере искусственного интеллекта, даст фору как старым стратегиям алгоритмической торговли, так и классическим управляющим. С начала прошлого года LOXM проходит тестирование на европейском рынке, и, если динамика результатов останется положительной, программу также начнут использовать в США и Азии.

Люди не выдерживают конкуренции с роботами. Благодаря внедрению LOXM процесс IPO станет практически полностью автоматизированным. По словам Викрама Пандита, экс-руководителя Citigroup, технологический прогресс станет причиной того, что к 2023-му году треть банковских должностей будет попросту упразднена. Дэвид Сигель, стоявший у истоков Two Sigma, считает, что тотальная компьютеризация поставит крест на целом ряде профессий. Но, может быть, не стоит слишком сгущать краски?


В чем причина успеха машин?

Технология искусственного интеллекта наделяет компьютер способностью мыслить и рассуждать. «Машинное обучение», одно из последних достижений в этой области, еще больше расширяет возможности машин. Теперь компьютеры самостоятельно обучаются, обрабатывая огромные объемы информации, а также читают и пишут тексты. Искусственный интеллект можно использовать и для решения более примитивных задач – например, автоматизировать процесс обработки административных запросов.

Россия готовится к конфискации активов в США

Российские власти надеются, что взаимная симпатия Владимира Путина и Дональда Трампа приведет к сближению с США. Но искушать судьбу они не хотят.

Судя по данным Министерства финансов США, опубликованным на этой неделе, Россия рекордными темпами ликвидирует долларовые активы, продав за два месяца четыре пятых казначейских облигаций США из своего портфеля - в общей сложности на $81 миллиард. Продажи начались в апреле, когда США наложили самые жесткие на данный момент санкции на союзников Путина.

Статистика взбудоражила рынки, поскольку ни Минфин США, ни Банк России не комментируют транзакции. Кроме того, данные недостаточно прозрачны, и трудно понять, действительно ли Россия сбросила львиную долю американских активов или просто перевела их на хранение за пределы США, чтобы скрыть собственность.


Способ застраховаться

Однако Сергей Дубинин, который возглавлял центробанк РФ в 1995-1998 годах, не видит в действиях монетарных властей никакой тайны -- по его словам, "это попытка застраховать себя" от конфискации активов, кажущейся все более вероятной. Россия вынесла урок из ситуации с Ираном и конвертирует долларовые активы в другие валюты, чтобы обезопасить свои резервы от угрозы замораживания, сказал он.

Структурные продукты: грааль или иллюзия?

В этой статье мы поговорим о том, что такое структурные продукты, с чем их едят и стоит ли в них инвестировать?

Фантазия маркетологов, придумывающих все новые уловки для привлечения клиентов на финансовые рынки, не знает границ.  Структурные продукты (СП) – еще одно их изобретение, которое призвано чуть ли не облагодетельствовать все человечество. На первый взгляд может показаться, что так оно и есть, но при ближайшем рассмотрении все оказывается далеко не столь радужно.

Индексируемые депозиты, инвестиционные инструменты, гарантирующие защиту капитала, структурные продукты – все это разновидности структурированных продуктов. Клиента заверяют, что использование этих продуктов принесет ему ощутимую прибыль при «хорошем раскладе», а при «плохом» - защитит его деньги. И все бы было просто замечательно, если бы не одно «но»: нередко такая защита обходится слишком дорого, в особенности если эту услугу приходится оплачивать отдельно.

Россия распродала почти все казначейские облигации США

Россия распродала почти все американские облигации, которые были у нее на руках. С апреля по май российские финансовые власти сократили объем вложений втрое до $14,9 млрд. В марте у РФ было бумаг на $96 млрд. Москва учитывает геополитические факторы при размещении своих резервов, отмечала ранее глава ЦБ Эльвира Набиуллина.

Всего государствам принадлежало американских облигаций на $6,214 трлн. По сравнению с маем прошлого года этот показатель вырос на $106 млрд.

Рынок доверительного управления вырос до 7 трлн. руб.

Рейтинговое агентство RAEX (Эксперт РА) подвело предварительные итоги исследования российского рынка средств в доверительном управлении (ДУ) и коллективных инвестиций за первое полугодие 2018 года. Согласно предварительным данным «Эксперт РА»,  рынок ДУ и коллективных инвестиций достиг 6,8 трлн рублей (+6,25% с начала года).

Концентрация активов под управлением топ-15 УК  выросла до 78%, увеличившись с начала года на 3 п.п. Суммарная доля Компаний бизнеса Сбербанк Управление активами и ВТБ Капитал Управление Инвестициями достигла 22%. Наиболее заметные движения среди лидеров рынка во втором квартале 2018 г. связаны с перераспределением пенсионных портфелей между разными УК как входящими в одни финансовые группы, так и вне их периметра. Самые значительные перетоки можно расценивать главным образом как последствия изменения владельцев крупных НПФ, прямо или косвенно связанного с санацией БФКО».

Топ-15 российский управляющих компаний по итогам первого полугодия 2018 года

Место в рэнкинге по итогам 2 кв 2018 года	Место в рэнкинге по итогам 1 кв 2018 года	Управляющая компания	Рейтинги надежности и качества услуг от RAEX (Эксперт РА)	Объем средств под управлением на 30.06.2018, млн рублей	Объем средств под управлением на 31.03.2018, млн рублей	Абсолютное изменение за 2 квартал 2018 г.	Относительное изменение за 2 квартал 2018 г.
1	1	Сбербанк Управление Активами	А++	790 109	720 544	69 565	9,7%
2	2	ВТБ Капитал Управление Инвестициями	А++	719 323	667 796	51 527	7,7%
3	3	ТКБ Инвестмент Партнерс	А++	545 454	538 023	7 431	1,4%
4	5	Менеджмент-консалтинг	-	496 553	333 301	163 252	49,0%
5	7	Группа УК «РЕГИОН»	А++	478 921	312 980	165 941	53,0%
6	4	Лидер	А++	450 399	447 533	2 866	0,6%
7	6	Газпромбанк - Управление Активами	А++	318 735	319 210	-475	-0,1%
8	8	Прогрессивные инвестиционные идеи	А+	295 569	291 918	3 651	1,3%
9	9	Альфа-Капитал	А++	288 023	263 224	24 799	9,4%
10	12	ТРАНСФИНГРУП	А++	217 998	229 004	-11 006	-4,8%
11	13	Ай Кью Джи Управление Активами	-	194 242	198 359	-4 117	-2,1%
12	10	Конкорд Управление Активами	-	147 914	258 709	-110 795	-42,8%
13	16	ОТКРЫТИЕ	А+	124 957	122 248	2 709	2,2%
14	14	Группа «КапиталЪ Управление активами»	А++	123 431	161 164	-37 733	-23,4%
15	15	Управление инвестициями	А	118 112	122 329	-4 217	-3,4%

Условия по доверительному управлению капиталом от Евгения Ворончихина.

Источник.